Croissance, marges, dette, trésorerie, rentabilité du capital, valorisation et signaux d'alerte, sur plusieurs exercices.
Lecture déterministe : croissance du chiffre d'affaires d'environ 1.8% par an sur 4 an(s), ROE de 22.2%, rendement brut du dividende de 5.8%.
Biais fondamental haussier modéré, conviction 40 %. Appui : rentabilité (roe), croissance du chiffre d'affaires, croissance du bpa.
Trajectoire
Croissance, rentabilité et leur évolution année après année.
| Indicateur | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | CAGR |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Chiffre d'affaires | 35 Md XOF | 35 Md XOF | 36 Md XOF | 36 Md XOF | 38 Md XOF | +1.8% |
| EBITDA | 16 Md XOF | 16 Md XOF | 17 Md XOF | 18 Md XOF | ||
| Résultat net (part groupe) | 2 Md XOF | 2 Md XOF | 6 Md XOF | 9 Md XOF | 11 Md XOF | +51.7% |
| BPA | 76 XOF | 90 XOF | 211 XOF | 332 XOF | 404 XOF | +51.6% |
| Marge opérationnelle | -23.7% | 34.3% | 43.9% | 24.8% | ||
| Marge nette | 5.9% | 7.0% | 16.3% | 25.2% | 29.2% |
Activité
Ce que fait la société et d'où viennent ses profits.
BANK OF AFRICA - MALI (BOA-MALI), ouverte au public en janvier 1982, détient actuellement un capital de 27,45 milliards FCFA. Selon les statistiques de décembre 2024, la banque se hisse au cinquième rang en total bilan avec 543 milliards FCFA. BOA-MALI fait son introduction à la Bourse Régionale des Valeurs Mobilières (BRVM) fin mai 2016, et devient la 1ère entreprise et banque malienne cotée en bourse.
Qualité
Comparez le ROIC au coût des fonds propres pour évaluer la création de valeur.
Solidité
Dette nette rapportée à l'EBITDA et couverture des charges financières.
Cash
Non applicable pour ce profil de société.
Non applicable : pour une banque ou un établissement financier, la trésorerie reflète les dépôts et les crédits, pas la performance. L'analyse passe par les fonds propres, le ROE et les ratios prudentiels.
Dividende 2025
Rendement net après IRVM et part du bénéfice distribuée.
Valorisation
Taux d'actualisation et croissance perpétuelle retenus pour la zone BRVM. Modèles indicatifs.
Dividende projeté 341 FCFA, croissance retenue 4.0%. Valeur théorique selon le rendement exigé.
| Rendement exigé | Valeur par action |
|---|---|
| 9.0% | 6 822 FCFA |
| 10.5% | 5 248 FCFA |
| 12.0% | 4 264 FCFA |
Contrôle
Aucun signal d'alerte déclenché sur les données disponibles.
Analyse rédigée
Le mémo d'investisseur, rédigé à partir des chiffres du rapportLa rédaction IA est active sur les environnements configurés. Ce serveur n'a pas encore de clé IA.
Analyse descriptive et modèles de valorisation fondés sur les données chargées dans l'application et des hypothèses explicitées. Ce n'est ni un conseil d'investissement ni un objectif de cours.
2592 séances retenues, du 31/05/2016 au 03/08/2026.
Base 100 au 31/05/2016. 3 détachement(s) réinvesti(s) à la clôture du jour de détachement. Le cours seul sous-estime ce qu'a rapporté la détention.
Depuis le 02/05/2022. La profondeur vient des états financiers, pas des cours : la courbe s'arrête où commencent les comptes chargés. La date de publication d'un exercice étant rarement connue, un délai de 120 jours après la clôture est appliqué à défaut, valeur médiane mesurée sur les exercices qui la portent. Un multiple négatif ou un rendement au-delà de 30 % est écarté plutôt que tracé.
3 exercices documentés de 2023 à 2025. Hausse : 2, stable à ±2 % : 0, baisse : 0. Une année absente de la base n'est jamais interprétée comme un dividende nul.
Cours et BPA ont progressé à un rythme proche, sur 5 exercices publiés. Base 100 à la première publication disponible ; quand sa date est inconnue, un délai de 120 jours est appliqué. Les exercices à BPA négatif ne produisent pas un taux de croissance trompeur.
Sur 2591 séances. Meilleure : +7.5 % le 03/06/2016. Pire : -9.0 % le 30/05/2025.
Rendement moyen de chaque mois calendaire. Une régularité passée ne dit rien de l'avenir : c'est une description, pas une prévision.